Анализ МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка», МСФО 32 «Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации» и ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений»
Вопросы учета финансовых вложений по российским стандартам регулирует ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений». В МСФО для этого предназначены стандарты МСФО 32 «Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации» и МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка».
До принятия ПБУ 19/02 финансовыми вложениями считались инвестиции в ценные бумаги, вклады в уставные капиталы других компаний, предоставленные другим организациям займы и вклады в простое товарищество (совместную деятельность). В соответствии с ПБУ 19/02 помимо уже перечисленных выше активов финансовыми вложениями могут быть также депозитные вклады, приобретенная по договору уступки дебиторская задолженность и другие активы (п. 3 ПБУ 19/02). При этом актив признается финансовым вложением только при выполнении трех условий (п. 2 ПБУ 19/02):
компания имеет документы, оформленные в надлежащем виде, подтверждающие ее права на данный актив;
к компании перешли все финансовые риски, связанные с данным активом;
актив может принести компании в будущем экономические выгоды в форме процента, дивиденда либо прироста стоимости.
ПБУ 19/02 также устанавливает ряд исключений. Не признаются финансовыми вложениями (п. 3, 4 ПБУ 19/02):
собственные акции, выкупленные у акционеров;
векселя, выданные покупателями в счет оплаты за товары (работы, услуги);
вложения в недвижимость и другое материальное имущество, приобретаемое с целью сдачи их в аренду;
драгоценные металлы, ювелирные изделия, произведения искусства и другие аналогичные ценности;
основные средства, материально-производственные запасы, а также нематериальные активы.
В п. 5 ПБУ 19/02 говорится, что организация самостоятельно выбирает единицу бухгалтерского учета финансовых вложений. В зависимости от их характера, порядка приобретения и использования ею может быть серия, партия и т.п. При этом главным признаком совокупности, характеризующих единицу учета финансовых вложений, является их однородность.
В п. 6 ПБУ 19/02 указан основной принцип аналитического учета финансовых вложений – по организациям (эмитентам приобретенных ценных бумаг, заемщикам, в уставные (складочные) капиталы которых осуществлены финансовые вложения, держателей депозитных вкладов, простым товариществам и т.п.). Кроме этого по некоторым финансовым вложениям следует иметь дополнительную информацию. По вкладам в уставные (складочные) капиталы и в простые товарищества – по видам финансовых вложений и т.д. Например, по ценным бумагам – название, номер, серию, количество, номинал, цену и дату покупки, цену и дату продажи и т.п.
То есть, ПБУ19/02 не содержит обязательного перечня реквизитов ценных бумаг, которые должны фиксироваться в аналитических регистрах бухгалтерского учета. Более того, в ПБУ19/02 не предусмотрены требования к составлению специальных регистров, в которых отражается движение ценных бумаг, хранящихся в организации.
В п. 7 ПБУ 19/02 сказано, что особенности оценки и дополнительные правила раскрытия в бухгалтерской отчетности информации о финансовых вложениях в зависимые хозяйственные общества устанавливаются отдельным нормативным актом по бухгалтерскому учету. Такого нормативного акта в настоящее время еще нет.
При принятии к учету финансовых вложений их стоимость определяется по сумме всех фактических затрат, связанных с их приобретением (пункты 8, 9 ПБУ 19/02). Однако впоследствии эту стоимость необходимо корректировать. Порядок переоценки финансовых вложений зависит от того, можно ли определить их рыночную цену. ПБУ 19/02 делит все финансовые вложения на две группы: ценные бумаги, обращающиеся на организованном рынке ценных бумаг (например, на бирже, вексельном рынке), и прочие активы (пункты 19, 13 ПБУ 19/02).
В п. 13 ПБУ19/02 говорится о том, что первоначальной стоимостью полученных безвозмездно ценных бумаг признаётся их текущая рыночная стоимость на дату принятия к бухгалтерскому учету. Последняя определяется в зависимости от того, котируются или нет эти активы на рынке ценных бумаг. В первом случае (если бумага обращается на организованном рынке ценных бумаг) это будет рыночная цена. Представляется, что в учетной политике организации, осуществляющей на регулярной основе сделки с ценными бумагами, должен быть установлен порядок определения их рыночных цен. Во втором случае – это сумма денежных средств, которая может быть получена в результате продажи полученных ценных бумаг.
По договору простого товарищества организации-товарищи обязуются соединить свои вклады, которые могут быть в виде денег, имущества и т.п. Если об оценке вкладов в виде материально-производственных запасов и основных средств в ПБУ 5/01 и ПБУ 6/01 ничего не сказано, то в п. 15 ПБУ 19/02 говорится, что первоначальной стоимостью финансовых вложений, внесенных в счет вклада по договору простого товарищества, признается их денежная оценка, согласованная товарищами.
В п. 17 ПБУ19/02 говорится об учетной стоимости ценных бумаг, не принадлежащих организации на праве собственности, хозяйственного ведения или оперативного управления, но находящихся в ее пользовании или распоряжении. Они должны приниматься к бухгалтерскому учету в оценке, предусмотренной в договоре. Скорее всего, в этом пункте речь идет об организациях, осуществляющих брокерскую деятельность на рынке ценных бумаг. Бумаги, приобретенные за счет клиентов, не являются собственностью брокерской компании, последняя совершает сделки купли-продажи таких бумаг (распоряжается бумагами) по поручению клиента.
Согласно п. 18 ПБУ 19/02 первоначальная стоимость финансовых вложений, по которой они приняты к бухгалтерскому учету, может изменяться в случаях, установленных законодательством и ПБУ 19/02.
Для целей изменения первоначальной стоимости финансовые вложения подразделяются на две группы: по которым можно и по которым нельзя определить их текущую рыночную стоимость.
По состоянию на конец каждого отчетного периода стоимость ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг, должна корректироваться до их рыночной цены (п. 20 ПБУ 19/02). При этом возникающая разница относится на финансовые результаты компании. Стоимость же других финансовых вложений, по которой они отражаются в отчетности, не должна изменяться, за исключением случаев, когда имеются признаки их обесценения (п. 21 ПБУ 19/02). В такой ситуации создается резерв под обесценение финансовых вложений, сумма которого включается в расходы текущего периода (п. 37 ПБУ 19/02). На обесценение финансовых вложений могут указывать, например, следующие обстоятельства:
эмитент ценных бумаг, имеющихся у компании, близок или уже находится в состоянии банкротства;
за последнее время на рынке совершено много сделок с подобными активами по цене, значительно ниже той стоимости, по которой такие активы числятся у компании;
отсутствуют или существенно снизились поступления от финансовых вложений (проценты, дивиденды) и такая тенденция с большой вероятностью сохранится в будущем.
В п. 25 ПБУ 19/02 перечислены основные направления выбытия финансовых вложений и сказано, что это выбытие признается в бухгалтерском учете на дату единовременного прекращения действия условий принятия их к бухгалтерскому учету, приведенных в п. 2 ПБУ 19/02.
Порядок оценки выбывающих финансовых вложений зависит от их вида: ценные бумаги и все остальные финансовые вложения. Стоимость выбывающих ценных бумаг рассчитывается в зависимости от того, определяется по ним текущая рыночная стоимость или не определяется. Если она не определяется, то стоимость выбывающих ценных бумаг рассчитывается одним из трех способов:
1) по первоначальной стоимости каждой единицы бухгалтерского учета ценных бумаг;
2) по средней первоначальной стоимости;
3) способом ФИФО, т.е. по первоначальной стоимости первых по времени приобретения ценных бумаг.
Как видим, из четырех известных в российском бухгалтерском учете методов оценки активов в данном случае не применяется метод ЛИФО.
Для целей налогообложения в соответствии с п. 9 ст. 280 НК РФ выбывающие ценные бумаги могут оцениваться также тремя способами, но среди них нет средней первоначальной стоимости, и в то же время предусмотрен метод ЛИФО.
По каждой группе (виду) ценных бумаг в течение отчетного года должен применяться только один способ оценки (п. 31). В приложении к ПБУ 19/02 приведены цифровые примеры использования различных способов оценки при выбытии финансовых вложений. Если по ценным бумагам определяется текущая рыночная стоимость, то стоимость их при выбытии рассчитывается исходя из последней оценки. Все остальные выбывающие финансовые вложения (кроме ценных бумаг) оцениваются по первоначальной стоимости каждой выбывающей единицы.
Доходы по финансовым вложениям могут признаваться организацией самостоятельно или доходами от обычных видов деятельности, или прочими поступлениями (п. 34 ПБУ19/02). Это право предоставлено также п. 4 ПБУ 9/99.
В бухгалтерской отчетности финансовые вложения должны разбиваться на краткосрочные и долгосрочные. Минимальная информация о финансовых вложениях, которая должна быть раскрыта в отчетности, включает следующие данные (п. 42 ПБУ 19/02):
способы оценки финансовых вложений при их выбытии по группам (видам);
последствия изменений способов оценки финансовых вложений при их выбытии;
стоимость финансовых вложений, по которым можно определить текущую рыночную стоимость, и финансовых вложений, по которым текущая рыночная стоимость не определяется;
разница между текущей рыночной стоимостью на отчетную дату и предыдущей оценкой финансовых вложений, по которым определялась текущая рыночная стоимость;
по долговым ценным бумагам, по которым не определялась текущая рыночная стоимость, — разница между первоначальной стоимостью и номинальной стоимостью в течение срока их обращения, начисляемая в соответствии с порядком, установленным пунктом 22 ПБУ 19/02;
стоимость и виды ценных бумаг и иных финансовых вложений, обремененных залогом;
стоимость и виды выбывших ценных бумаг и иных финансовых вложений, переданных другим организациям или лицам (кроме продажи);
данные о резерве под обесценение финансовых вложений с указанием: вида финансовых вложений, величины резерва, созданного в отчетном году, величины резерва, признанного прочим доходом отчетного периода; сумм резерва, использованных в отчетном году;
по долговым ценным бумагам и предоставленным займам – данные об их оценке по дисконтированной стоимости, о величине их дисконтированной стоимости, о примененных способах дисконтирования (раскрываются в пояснениях к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках).
Правила переоценки и учета обесценения финансовых вложений, установленные ПБУ 19/02, в большей степени приближены к требованиям МСФО, чем действовавшие ранее. Однако и положения нового документа не во всем соответствуют международным стандартам. Рассмотрим эти различия подробнее.
Порядок отражения в отчетности активов, признаваемых в соответствии с ПБУ 19/02 финансовыми вложениями, регулируется сразу несколькими международными стандартами. Так, вклады в уставные капиталы дочерних и зависимых компаний, а также вклады в совместную деятельность, рассматриваются в МСФО 27 «Сводная финансовая отчетность и учет инвестиций в дочерние компании›, МСФО 28 «Учет инвестиций в ассоциированные компании› и МСФО 31 «Финансовая отчетность об участии в совместной деятельности›. Остальные финансовые вложения рассматриваются в МСФО 32 «Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации› и МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка›. МСФО 32 и МСФО 39 также применяются к тем вложениям в дочерние и зависимые компании, которые изначально приобретались с целью последующей перепродажи.
Отметим, что МСФО 32 и 39 регулируют порядок отражения в отчетности и финансовых активов, и финансовых обязательств. ПБУ 19/02 охватывает только финансовые активы, да и то не полностью, а лишь частично. В соответствии с МСФО 32 финансовыми активами признаются:
денежные средства;
право на получение денежных средств или иного финансового актива от другой компании;
долевые инструменты, то есть право на долю активов другой компании, остающихся после вычета всех ее обязательств (например, акции другой компании или вклад в уставный капитал другой компании).
Примерами финансовых активов, не являющихся финансовыми вложениями в соответствии с ПБУ 19/02, являются денежные средства, и дебиторская задолженность покупателей за отгруженные товары (работы, услуги).
В соответствии с МСФО 32 и 39 все финансовые активы делятся на четыре группы:
займы и дебиторская задолженность, предоставленные компанией и не предназначенные для торговли;
инвестиции, удерживаемые до погашения: финансовые активы с фиксированным сроком погашения (например, векселя и облигации), которыми компания намерена владеть до конца этого срока;
финансовые активы, предназначенные для торговли: активы, приобретаемые главным образом для получения прибыли в результате краткосрочных колебаний цен на эти активы (или в виде маржи для компании-дилера);
финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи: все финансовые активы, не вошедшие в первые три группы (например, приобретенные на неопределенный срок акции компании, не являющейся дочерней или зависимой, так как данные ценные бумаги не имеют фиксированного срока погашения и не планируется их перепродавать в течение ближайшего времени, а также различные производные инструменты (фьючерсы, форварды, опционы, свопы и др.)).
Финансовые активы, входящие в третью и четвертую группу, в соответствии с МСФО 39 необходимо переоценивать по справедливой стоимости по состоянию на конец каждого отчетного периода (за исключением производных инструментов, приобретенных для хеджирования рисков). Под справедливой стоимостью понимают сумму, которой достаточно для приобретения актива при совершении сделки между независимыми, хорошо осведомленными и не принуждаемыми к этому сторонами. За справедливую стоимость ценных бумаг, обращающихся на бирже, можно принимать их текущую рыночную стоимость. Однако если информация о рыночных котировках отсутствует, то справедливая стоимость может быть определена путем дисконтирования будущих денежных поступлений от данного финансового актива, по рыночной стоимости аналогичных финансовых активов, а также используя другие способы оценки. Например, стоимость акций приобретенной компании можно оценить методом «чистых активов› путем деления стоимости чистых активов этой компании на количество обыкновенных акций в обращении. В тех случаях, когда справедливую стоимость финансового актива оценить достоверно невозможно, МСФО 39 разрешает отражать его в отчетности по сумме фактических затрат на приобретение.
Разница, возникающая в результате переоценки по справедливой стоимости финансовых активов, предназначенных для торговли, отражается как прибыль (убыток) отчетного периода. Переоценка же по справедливой стоимости финансовых активов, имеющихся в наличии для продажи, может либо признаваться в качестве прибыли (убытка) отчетного периода, либо относиться на счета капитала – по выбору компании. Во втором случае при выбытии или погашении этого актива все суммы переоценки должны быть списаны со счета капитала на счет прибылей (убытков).
Займы и финансовые активы, удерживаемые до погашения, отражаются в отчетности не по справедливой стоимости, а по сумме так называемых амортизированных затрат. Амортизированные затраты определяются по первоначальным затратам с учетом процентного дохода и уже полученных выплат. В этом случае возникающая разница признается как прибыль (убыток) отчетного периода.
Таким образом, согласно МСФО 39 в зависимости от цели приобретения финансовых активов определяется необходимость их переоценки. Если финансовые активы не предназначены для торговли и не являются активами, имеющимися в наличии для продажи (например, займы и долговые ценные бумаги, удерживаемые до погашения), то информация об изменениях их справедливой стоимости не обязательна для инвесторов, и поэтому они оцениваются по амортизированным или первоначальным затратам. Однако все остальные финансовые активы должны переоцениваться по справедливой стоимости. В отличие от ПБУ 19/02 согласно МСФО 39 финансовые вложения, не обращающиеся на активном рынке, но попадающие в категорию предназначенных для торговли или имеющихся в наличии для продажи, необходимо переоценивать по справедливой стоимости, за исключением случаев, когда эту стоимость надежно оценить невозможно.
Развитость финансовых рынков западных стран, многообразие используемых на них финансовых инструментов и широта их применения в деятельности зарубежных компаний привели к тому, что МСФО определяют особенности учета и отражения в отчетности гораздо большего числа финансовых активов, чем ПБУ 19/02. Соответственно, международные стандарты требуют раскрывать более широкий спектр информации об этих активах в отчетности, чем российское положение о бухгалтерском учете (например, помимо данных о стоимости финансовых активов и ее изменениях необходимо привести информацию о финансовых рисках, связанных с финансовыми активами компании, а также описать политику управления этими рисками.).